Власник Нью-Йоркської фондової біржі придбає MarketAxess за $5,7 млрд

Американська біржова група Intercontinental Exchange (ICE) уклала угоду про придбання MarketAxess Holdings — одного з найбільших у світі операторів електронних платформ для торгівлі облігаціями. Про це повідомляє Reuters.

Відповідно до умов угоди, ICE придбає всі акції MarketAxess, що перебувають в обігу, за $167 за акцію готівкою. Це передбачає премію приблизно 33% до ціни закриття попередньої торгової сесії.

На тлі оголошення про поглинання акції MarketAxess майже на 30% зросли в ціні, тоді як папери ICE продемонстрували незначне зростання.

Єдина платформа для ринку облігацій

Після завершення угоди ICE планує інтегрувати власні сервіси торгівлі облігаціями та ринкових даних із технологічною платформою MarketAxess.

У результаті клієнти отримають комплексну екосистему, яка поєднає аналітику цін до укладення угод, електронну торгівлю, післяторговий контроль та інструменти забезпечення відповідності регуляторним вимогам.

Генеральний директор ICE Джефф Спрехер заявив, що об’єднання платформ зробить ринок облігацій більш прозорим, ефективним і доступним для його учасників.

Фінансувати придбання компанія планує за рахунок випуску нових облігацій, банківського кредитування та комерційних паперів. Закриття угоди очікується у першій половині 2027 року після отримання всіх необхідних дозволів регуляторів.

Аналітики підтримують угоду

Аналітики RBC Capital Markets вважають, що придбання дозволить ICE скористатися подальшим зростанням обсягів торгівлі облігаціями, а також посилити конкурентні позиції на тлі розвитку нових фінансових продуктів, зокрема безстрокових ф’ючерсів.

У Raymond James назвали ICE найбільш логічним покупцем MarketAxess завдяки вже наявній інфраструктурі для торгівлі борговими інструментами та потужному бізнесу у сфері ринкових даних. Там також очікують, що угода не зіткнеться із суттєвими антимонопольними перешкодами.

ICE перевершила прогнози за підсумками кварталу

Разом з оголошенням про придбання компанія оприлюднила фінансові результати за другий квартал, які перевищили очікування аналітиків.

Скоригований прибуток ICE становив $1,90 на акцію проти прогнозованих $1,84.

Виручка найбільшого біржового сегмента компанії збільшилася на 3% — до $1,46 млрд, тоді як доходи підрозділу, який займається послугами для ринку облігацій і ринковими даними, зросли на 8%.

Середньодобові обсяги торгівлі процентними інструментами збільшилися на 24% у річному вимірі, а операції із сільськогосподарськими та металургійними контрактами — на 36%.

У Reuters зазначають, що активізації торгів сприяла висока волатильність світових фінансових ринків, зумовлена геополітичною напруженістю, очікуваннями щодо подальшої динаміки процентних ставок, розвитком технологій штучного інтелекту, а також війнами в Україні та на Близькому Сході, які підтримували коливання цін на сировинні товари та підвищували попит інвесторів на інструменти хеджування.