НБУ: кредитування зростає рекордними темпами, однак прибутковість банків скорочується

Національний банк України оприлюднив черговий Звіт про фінансову стабільність, у якому зазначив, що банківська система країни залишається стійкою, незважаючи на погіршення економічних умов та тривалу повномасштабну війну. Регулятор оцінює ймовірність реалізації значних системних ризиків як дуже помірну, а головними пріоритетами для фінансового сектору називає забезпечення фінансування воєнної економіки та відбудови країни, а також подальшу гармонізацію фінансового законодавства з вимогами Європейського Союзу.

Разом із тим НБУ констатує, що за останні пів року макроекономічне середовище стало складнішим. Економічне зростання сповільнилося, інфляційний тиск посилився, а дефіцит поточного рахунку зріс. Водночас ключовим фактором стабільності залишаються кошти міжнародних партнерів, які, за оцінками регулятора, і надалі покриватимуть основну частину бюджетного дефіциту. Для безперебійного отримання фінансування Україна має прискорити реалізацію реформ, насамперед у межах євроінтеграції.

Однією з найбільш позитивних тенденцій звіту стало активне відновлення кредитування. НБУ зазначає, що українські банки переживають найдовший за останні п’ятнадцять років період кредитної експансії.

Уже майже рік гривневі кредити бізнесу зростають більш ніж на 30% у річному вимірі, а кредитування населення демонструє аналогічні темпи вже третій рік поспіль.

Банки дедалі активніше фінансують підприємства оборонно-промислового комплексу, машинобудування та енергетики, а кількість компаній, які користуються банківськими позиками, за останнє десятиліття подвоїлася.

Регулятор також відзначає покращення якості кредитних портфелів. Частка непрацюючих кредитів опустилася до найнижчого рівня більш ніж за 15 років завдяки врегулюванню старих проблемних боргів, насамперед у державних банках. Низьке боргове навантаження позичальників та консервативна кредитна політика банків дозволяють утримувати кредитні ризики на помірному рівні.

Попри позитивну динаміку кредитування, Національний банк звертає увагу на проблеми прибутковості банківського сектору. За оцінкою регулятора, рентабельність скорочується через стрімке зростання адміністративних витрат, відновлення формування резервів та повторюване підвищення податку на прибуток банків. У НБУ наголошують, що нинішній рівень оподаткування зменшує можливості банків накопичувати капітал, стримує кредитування та може ускладнити майбутню приватизацію державних банків і прихід нових інвесторів.

У звіті також зазначається, що запас ліквідності та капіталу банків залишається достатнім для підтримки стабільності фінансової системи. Фондування банків переважно забезпечується коштами клієнтів, нормативи ліквідності суттєво перевищують мінімальні вимоги, а достатність капіталу перевищує 17%, що дозволяє банківській системі витримувати можливі шоки.

Окремо НБУ наголошує, що головним системним ризиком для України залишається війна. Воєнні дії, руйнування інфраструктури, зростання геополітичної напруженості та подорожчання енергоносіїв негативно впливають на економіку. Регулятор очікує, що монетарна політика найближчим часом залишатиметься жорсткою, а міжнародна фінансова підтримка залишатиметься ключовою умовою збереження макрофінансової стабільності країни.