Годовой отчет НБУ за 2022 год: сохранение макрофинансовой стабильности и доверия граждан, несмотря на беспрецедентные испытания войной

Национальный банк обнародовал годовой отчет за 2022 год, в котором отчитывается о своей работе и суммирует изменения, которые произошли в финансовой системе и экономике Украины в течение года беспрецедентных испытаний полномасштабной войной.

Благодаря комплексным усилиям Национального банка в 2022 финансовый сектор Украины вошел с показателями, которые закладывали надежный фундамент его стабильной работы и дальнейшего развития:

• крепкая и хорошо капитализированная банковская система с исторически рекордной прибылью – 77,5 млрд грн за 2021 год;
• устойчивый и высоколиквидный валютный рынок благодаря переходу с 2015 года в плавающее курсообразование;
  объем международных резервов – почти 31 млрд дол. США;
• успешный опыт политики инфляционного таргетирования – ¦ замедление инфляции в конце 2021 года, в отличие от ее роста в большинстве стран мира;
• конкурентно высокий уровень диджитализации украинского финансового сектора благодаря развитию cashless economy и методов дистанционной идентификации и верификации клиентов финансовых учреждений, в частности через Систему BankID НБУ.

В то же время Национальный банк учитывал риск эскалации военного конфликта с РФ как в своих прогнозах, так и в требованиях к планам непрерывной деятельности банков. Были разработаны четкие алгоритмы действий, как в различных кризисных условиях обеспечить надежную и устойчивую работу банковской системы, сохранить средства и бесперебойность платежей.

Прочный фундамент финансовой системы и преждевременная подготовка к худшим вариантам сыграли решающую роль с 24 февраля 2022 года.

Начало полномасштабной войны

В начале полномасштабного вторжения России главной целью Национального банка, как и всей страны, было выстоять – удержать оборону на всех фронтах, в том числе и на финансовом. Основные задачи Национального банка в этот период:

Обеспечение бесперебойной работы банковской системы, системы электронных платежей, непрерывность безналичных расчетов, определение четких правил работы финансовых учреждений в условиях агрессии:

• зафиксирован официальный курс гривны к доллару США для недопущения дестабилизации валютного рынка;
  введен ряд временных административных ограничений по валютным операциям и трансграничному движению капитала для ограничения непроизводительного оттока капитала и защиты золотовалютных резервов;
• определен порядок бесперебойной работы банков, приняты меры по поддержанию их ликвидности через инструменты рефинансирования;
• максимально упрощены требования к работе банков, временно отменено применение мер влияния за нарушение нормативов, вызванных войной, и отсрочено внедрение новых регуляторных требований;
• смягчены регуляции рынка небанковских финансовых учреждений;

Утоление ажиотажного спроса граждан на наличные, сохранение доверия к банковской системе:

• организовано безлимитное подкрепление банкоматов наличными деньгами и реализована возможность его снятия на кассах ритейлеров, чтобы клиенты имели свободный доступ к собственным средствам;
• обеспечена дальнейшая полноценная и надежная работа платежной инфраструктуры и бесперебойное обслуживание безналичных расчетов без ограничений;
• усилена устойчивость банковской системы к кибератакам и урегулирован процесс использования банками облачных сервисов, благодаря чему банки в случае разрушения физической инфраструктуры могут быстро восстановить штатное функционирование и сохранить всю необходимую информацию;
• для поддержки украинских граждан, вынужденных спасаться от войны за границей, и удовлетворения их первоочередных жизненных потребностей не запрещалось снятие наличных с украинских карт за рубежом и реализована возможность обмена наличной гривны на местную иностранную валюту в 10 странах-партнерах;

Обеспечение финансовой возможности страны обороняться и настроить экономику на военный режим:

• срочно перечислено в государственный бюджет одним траншем всю часть прибыли НБУ в распределение за 2021 год на сумму почти 19 млрд грн;
• начат прямой выкуп гособлигаций во избежание коллапса государственных финансов и обеспечения финансирования критических расходов правительства на безопасность и социальные нужды (на 400 млрд грн в 2022 году);
• открыты спецсчета для сбора средств на поддержку ВСУ и для гуманитарной помощи;
• активизировано взаимодействие с международными партнерами для получения финансовой помощи. В целом в 2022 году Украина получила беспрецедентную мировую финансовую поддержку – более 32 млрд дол. США.

Уже в первые месяцы войны силы обороны Украины продемонстрировали всему миру способность не просто достойно сопротивляться, но и эффективно освобождать украинские земли от российского захватчика, а украинский народ проявил поразительную силу духа и единства. Все это способствовало усилению международной поддержки Украины, постепенному укреплению веры в ее Победу. В то же время пришло и понимание, что война не закончится через несколько месяцев, а враг постарается нас истощать экономически, нацеливаясь, в частности, и на финансовую систему.

Период «новой нормальности»

Под звуки воздушных тревог и обстрелов Национальный банк в качестве регулятора должен был закладывать основы новой архитектуры финансового сектора, устойчивой к вызовам длительной войны и одновременно готовой поддержать восстановление экономики и беспрепятственно интегрироваться в европейское пространство после ее окончания.

Основные задачи Национального банка в этот период:

Защита курсовой и ценовой стабильности, а также гривневых сбережений граждан:

• учетная ставка в июне 2022 года повышена на 15 в. п. до 25% с целью увеличения привлекательности гривневых инструментов, нивелирования риска развертывания валютного кризиса и раскрутки инфляционной спирали;
• официальный курс скорректирован с 29,5 до 36,6 грн/долл. США для увеличения конкурентоспособности украинских производителей, сближения курсовых условий для разных групп бизнеса и населения, поддержания устойчивости экономики в условиях войны;
• введены специальные депозитные инструменты для уменьшения спроса на наличную валюту и защиты гривневых сбережений граждан от риска курсовых колебаний;

Недопущение спекуляций на наличном валютном рынке и борьба с карточным туризмом:

• откалиброваны валютные ограничения с целью обеспечить баланс между содействием экономической деятельности и предотвращением непроизводительного оттока капитала;
• обеспечена поддержка касс банков наличной валютой;
• нормирована работа пунктов обмена валюты;

Структуризация работы небанковских финансовых учреждений и поставщиков платежных услуг:

• актуализированы подходы к регуляторным требованиям, чтобы они отвечали потребностям времени и условиям деятельности, которые в начале войны были существенно упрощены;
• обновлен порядок осуществления оверсайта платежной инфраструктуры в Украине, определен порядок осуществления авторизации деятельности предоставлятелей финансовых платежных услуг, чтобы обеспечить дальнейшее надежное и непрерывное функционирование платежной инфраструктуры в соответствии с требованиями Закона Украины “О платежных услугах”.

В то же время в этот период все отчетливее стали проявляться негативные эффекты эмиссионного финансирования дефицита государственного бюджета и Национальный банк начал активную работу, чтобы запустить альтернативные механизмы, способствующие постепенному отказу от использования этого инструмента.

Переход к укреплению

В октябре 2022 года Национальный банк и Министерство финансов объединили усилия по активизации внутреннего рынка долговых заимствований с целью отказа от монетизации бюджета в 2023 году. НБУ активизировал работу по перекрытию нелегальных схем с участием банков по избежанию налогообложения субъектами игорного бизнеса, что уже в последующие месяцы способствовало существенному увеличению налоговых поступлений в бюджет. Оживилась международная финансовая помощь Украине, в частности, 7 октября МВФ выделил второй транш экстренного финансирования в размере 1,3 млрд долларов США.

В ответ на актуальные вызовы нового периода была обновлена организационная структура Национального банка и дополнен состав Правления НБУ еще одним заместителем. Так, для обеспечения более эффективного регулирования банковского и небанковского финансовых рынков функции методологии регулирования банков и небанковских учреждений решено объединить в единую вертикаль подчинение «Финансовая стабильность» вместе с Департаментом финансовой стабильности.

Новым вызовом для Украины стали ракетные удары России по гражданским объектам энергетической инфраструктуры Украины. Насколько этот вызов был диким для современного цивилизованного мира – столь же поразительной стала реакция украинцев: несокрушимость, единение и взаимопомощь.

Реакцией банковского сектора на ракетный террор России стало создание по инициативе Национального банка совместной сети банковских отделений, готовых работать и предоставлять клиентам банковские услуги по всей Украине даже в критической ситуации во время блекаута – POWER BANKING.

Как отметил глава НБУ Андрей Пышный: «Совместная банковская сеть – это уникальный пример консолидации и партнерства банков Украины, которые согласились выбрать не конкуренцию, а ежедневную координацию и обмен опытом, чтобы мы вместе эффективно противостояли вызовам войны».

POWER BANKING заложила основы более глубокой и взаимововлеченной коммуникации между Национальным банком и банковским сектором, которая в последствии стала одним из ключевых факторов для усиления монетарной трансмиссии, внедрения нового операционного дизайна монетарной политики и повышения привлекательности гривневых депозитов.

Как следствие, результатом совместной работы Национального банка, финансовых учреждений и руководства государства в 2022 году стали:

• сохранение макрофинансовой стабильности, недопущение дестабилизации денежной системы противником;
• обеспечение экстренного финансирования оборонных расходов государства и создание условий для перехода к безэмиссионному финансированию потребностей госбюджета в 2023 году;
• обеспечение курсовой устойчивости; удержание контроля на валютном рынке;
• замедление инфляции в конце 2022 года, несмотря на массированные ракетные обстрелы, проблемы с энергообеспечением, оккупацию части территорий Украины и продолжение активной фазы боевых действий;
• рост международных резервов Национального банка, что в первую очередь явилось результатом активного углубления сотрудничества с международными партнерами и демонстрации Украиной способности достойно преодолевать вызовы для макрофинансовой стабильности, вызванные войной;
• новая модель сотрудничества с МВФ, которая стала залогом успешного выполнения в 2023 году Мониторинговой программы и заключения новой четырехлетней программы сотрудничества с МВФ с финансированием, которая позволила реализовать беспрецедентный пакет помощи Украине общим объемом более 115 млрд долларов США;
• сбор и перечисление со спецсчетов НБУ средств на сумму 22,3 млрд грн на нужды сил обороны Украины, 920 млн грн – на гуманитарную помощь;
• сохранение доверия к банковской системе и Национальному банку в критический момент независимой Украины.

Международный финансовый фронт

С началом войны, кроме обеспечения максимального содействия в получении международной финансовой помощи и поддержки в жизненно важных вопросах, в частности, защиты беженцев, Национальный банк начал работу по новым, не свойственным центробанкам мирного времени, направлению – поиском путей усиления финансового давления на страны-агрессоры, чтобы ослабить их финансовую способность вести войну против Украины.

Основа усилий направлена на донесение до международных партнеров важности введения санкций против финансового сектора государства-агрессора, а также определении уязвимых точек, влияние на которые могло существенно ограничить способности противника осуществлять широкомасштабную агрессию против Украины. Другим направлением фокуса усилий стало ограничение любой финансовой деятельности в Украине субъектов, связанных с РФ и РБ.

Результатами, в частности, усилий НБУ по ослаблению финансовой способности агрессора вести войну против Украины в 2022 году на международном уровне стали:

• международная группа по противодействию отмыванию грязных денег (FATF) приостановила членство России;
• ЕС в рамках пакетов санкций в отношении России принял решение об отключении от SWIFT российских банков, причастных к финансированию войны против Украины;
• международное финансовое сообщество ввело ограничения на использование за рубежом карт российской платежной системы «мир»;
• международные платежные системы Visa и Masterсard полностью приостановили работу на территории России;
  Банк международных расчетов (Bank for International Settlements, BIS) приостановил доступ центрального банка России к своим сервисам;
• Bloomberg L.P. и London Stock Exchange Group (LSEG), в которую входит платформа Refinitiv, приостановили доступ к своим продуктам и услугам в России;

«Осматриваясь и подытоживая 2022 год, Национальный банк Украины выражает благодарность каждому украинцу, работникам финансовых учреждений, государственным институтам, международным партнерам – за единство и доверие, которые помогли преодолеть этот год. Но больше всего – выражаем уважение и благодарность защитникам и защитницам Украины, ведь без вашей героической борьбы в нынешнем году могло бы не быть», – подчеркнул Андрей Пышный.