Ощадбанк виставив на аукціон борг власника контрольного пакета «Укртелекому»

Державний Ощадбанк виставив на продаж право вимоги до ТОВ «ЕСУ», якому належить 92,79% акцій найбільшого оператора фіксованого зв’язку України «Укртелеком». Аукціон відбудеться 6 жовтня 2026 року в електронній системі «Prozorro.Продажі», заявки від потенційних покупців прийматимуть до вечора 5 жовтня.

Стартова ціна лоту становить 2 645 429 959,75 грн без ПДВ. Предметом продажу є борг за договором купівлі-продажу цінних паперів, на підставі якого Ощадбанк свого часу придбав 2 млн облігацій ТОВ «ЕСУ» загальною номінальною вартістю 2 млрд грн.

Торги проведуть у форматі англійського аукціону, тобто учасники конкуруватимуть шляхом підвищення ціни. Мінімальний крок становитиме 1% стартової вартості, або близько 26,45 млн грн, а гарантійний внесок — 5%, приблизно 132,27 млн грн.

До участі допускаються банки та інші фінансові установи, які відповідно до законодавства мають право надавати кошти та банківські метали в кредит. Якщо перший аукціон не відбудеться, Ощадбанк залишає за собою можливість перейти до голландської моделі торгів, за якої початкова ціна поступово знижується до появи попиту.

Звідки виник багатомільярдний борг

Історія заборгованості пов’язана з приватизацією «Укртелекому». У 2011 році Фонд державного майна продав 92,79% акцій оператора за 10,575 млрд грн компанії «ЕСУ», створеній як спеціальна структура для придбання та володіння пакетом акцій телекомунікаційної компанії.

Для фінансування операції «ЕСУ», серед іншого, залучила кошти через випуск облігацій на 4,6 млрд грн. Значну частину паперів придбали державні Ощадбанк та Укрексімбанк. Зобов’язання за ними мали бути погашені у 2017 році, однак компанія не розрахувалася з кредиторами у встановлений строк.

Ощадбанк ще у 2016–2017 роках звертався до судів із вимогами про стягнення заборгованості та отримав відповідні судові рішення. Тепер банк намагається монетизувати це право вимоги через відкритий аукціон.

У 2013 році група SCM Ріната Ахметова придбала «ЕСУ» у попереднього власника. Вартість домовленості оцінювалася у $860 млн, однак між сторонами згодом виник тривалий міжнародний спір щодо розрахунків за угодою. SCM стверджувала, що продавець не забезпечив виконання частини інвестиційних зобов’язань, тоді як колишній власник вимагав сплати залишку вартості компанії. Зрештою сторони врегулювали суперечку мировою угодою.

«ЕСУ» перебуває у процедурі банкрутства

Фінансові проблеми «ЕСУ» призвели і до справи про банкрутство. Заяву про неплатоспроможність компанії подала фінансова компанія «Сокур», а Господарський суд Києва у серпні 2022 року відкрив провадження у справі №910/5663/22, ввів мораторій на задоволення вимог кредиторів та процедуру розпорядження майном.

Серед великих кредиторів «ЕСУ» — державні Ощадбанк та Укрексімбанк, сам «Укртелеком», структури групи SCM та інші компанії. Зокрема, суд визнавав вимоги Укрексімбанку на суму понад 4,65 млрд грн.

За оприлюдненим Forbes реєстром кредиторів, вимоги «Укртелекому» становлять близько 3,12 млрд грн, SCM Consulting Limited — 1,4 млрд грн, ПрАТ «Систем Кепітал Менеджмент» — 33,8 млн грн, ПрАТ «Криворізький завод гірничого обладнання» — близько 4,1 млрд грн, а Ощадбанку — приблизно 1,8 млрд грн.

Таким чином, продаж банком окремого права вимоги відбувається на тлі значно ширшої процедури врегулювання боргів «ЕСУ», де ключове економічне значення має актив, що залишається на балансі компанії, — контрольний пакет «Укртелекому».

Фонд держмайна роками намагається повернути «Укртелеком»

Окремий багаторічний спір стосується самої приватизації телекомунікаційного оператора. Фонд державного майна домагався розірвання договору купівлі-продажу 92,79% акцій «Укртелекому», посилаючись на невиконання покупцем приватизаційних та інвестиційних зобов’язань.

За умовами приватизації «ЕСУ» мала протягом п’яти років інвестувати у розвиток підприємства щонайменше $450 млн, а також забезпечити створення телекомунікаційної мережі спеціального призначення для державних органів.

Судова суперечка ФДМУ з «ЕСУ» щодо розірвання приватизаційного договору та стягнення понад 2,17 млрд грн пені надалі розглядалася вже в межах справи про банкрутство компанії. У лютому 2025 року справу розглядала об’єднана палата Касаційного господарського суду Верховного Суду.

Наразі Ощадбанк окремо продає свій борговий актив, тому покупець лоту не стане автоматично власником 92,79% «Укртелекому». Він отримає права кредитора «ЕСУ» в обсязі та на умовах, визначених договором і документацією аукціону. Самі акції телекомунікаційної компанії залишаються активом «ЕСУ» та мають ключове значення для перспектив погашення вимог її кредиторів.